پایگاه خبری سرمایه فردا

کارشناسان معتقدند در حال حاضر مسائل پیچیده‌ای سیاست خارجی ایران و ماندن وعده‌های اقتصادی روی کاغذ همچنان مانع چشم‌انداز صعودی در بورس است.

گزارش‌های فصلی فراتر از انتظار و تحرکات قابل توجه در صندوق‌های اهرمی و قراردادهای اختیار معامله، یکی از پررونق‌ترین روزهای خود را تجربه کرد. این گزارش، نگاهی دقیق به جزئیات معاملات، رفتار سرمایه‌گذاران و چشم‌انداز کوتاه‌مدت بازار دارد.

در هفته‌ای پرخبر، بازار سرمایه با رشد نمادهای کوچک، فشار فروش در گروه‌های بزرگ، و سیگنال‌های مثبت از سیاست‌گذاری اقتصادی همراه شد. هم‌زمان، کاهش ۴ هزار تومانی نرخ دلار و اصلاح قیمت طلا، فضای انتظاری بازار را تقویت کرد. تحلیل‌گران از احتمال فشار فروش در محدوده‌های فعلی سخن می‌گویند، اما رفتار بازار نشان می‌دهد که روند صعودی همچنان پابرجاست.

بازار فلزات گرانبها با موجی از فروش گسترده مواجه شد. طلا، نقره و پلاتین همگی کاهش قابل توجهی را تجربه کردند؛ حرکتی که عمدتاً ناشی از خروج معامله‌گران برای کسب سود پس از رشدهای چشمگیر اخیر بود. این اصلاح قیمتی در کنار عوامل بنیادی و فنی، چشم‌انداز کوتاه‌مدت بازار را با چالش‌هایی همراه کرده است.

در شرایطی که نرخ تورم بالا، نرخ بهره بانکی را به سطحی بی‌سابقه رسانده و بازدهی سپرده‌گذاری را در بسیاری از کشورها کند کرده، بورس ایران با ویژگی‌هایی منحصر به فرد—از جمله بازگشت سرمایه سریع، تقسیم سود بالا و فاصله کم با نرخ تورم—به بستری متفاوت برای سرمایه‌گذاری تبدیل شده است. این گزارش، به بررسی دقیق رابطه میان تورم، نرخ بهره، و رفتار سرمایه‌گذاران در ایران و جهان می‌پردازد.

در آخرین تحلیل روزانه پویان مظفری، نگاهی چندلایه به تحولات سیاسی منطقه، نوسانات بازار ارز، و رفتار سرمایه‌گذاران حقیقی در بورس ایران ارائه شد؛ تحلیلی که از تأثیر استراتژی‌های آمریکا در خاورمیانه تا رفتار صندوق‌های طلا و سهام پالایشی را در بر می‌گیرد و چشم‌اندازی از فرصت‌ها و مقاومت‌های پیش‌روی بازار ترسیم می‌کند.

در حالی که بازار سرمایه پس از پنج سال رکود، نشانه‌هایی از بازگشت را نشان می‌دهد، تحلیلگران هشدار می‌دهند که تداوم ریسک‌های سیاسی و ژئوپلیتیکی می‌تواند این روند را تهدید کند. هم‌زمان، طلا با عبور از مرز ۴۰۰۰ دلار و هم‌جهتی با دلار داخلی، به‌عنوان پناهگاه امن سرمایه‌گذاران مطرح شده است. در این میان، انتخاب میان سکه و شمش، و ترکیب منطقی دارایی‌ها تا پایان پاییز، به‌عنوان راهبردی کلیدی برای مدیریت ریسک و بهره‌برداری از فرصت‌های بازار توصیه می‌شود.

در شرایطی که انس جهانی طلا وارد فاز اصلاحی شده و دلار داخلی در محدوده‌ای ثابت نوسان می‌کند، تحلیل سناریوهای محتمل از جمله تشدید تنش‌های ژئوپلیتیکی، تداوم جنگ اوکراین و ضعف داده‌های اقتصادی آمریکا، می‌تواند مسیر آینده بازار طلا را ترسیم کند؛ سرمایه‌گذاران باید با تنوع‌سازی و استراتژی پله‌ای، خود را برای هر سناریویی آماده کنند.

در حالی که ایران با موجی تازه از تحریم‌های بین‌المللی، بحران انرژی در آستانه زمستان، و تنش‌های ژئوپلیتیکی در خاورمیانه مواجه است، بازار سرمایه و سیاست‌های ارزی کشور نیز با ابهام، شکاف تصمیم‌گیری و بی‌اعتمادی عمومی دست‌وپنجه نرم می‌کنند؛ مجموعه‌ای از ریسک‌های درهم‌تنیده که آینده اقتصاد را در هاله‌ای از نااطمینانی فرو برده‌اند.