بررسی خالص خالص ارزش دارایی‌های وسپهر (NAV) نشان می‌دهد که سهم شرکت با تخفیف قابل‌توجهی نسبت به ارزش واقعی دارایی‌هایش معامله می‌شود. این موضوع پرسش‌هایی را درباره فرصت‌های نهفته و امکان بازنگری در ارزش‌گذاری بازار مطرح می‌کند.

به گزارش سرمایه فردا، شرکت سرمایه‌گذاری سپهر (وسپهر) با ترکیب متوازن دارایی‌های بورسی و غیر بورسی، یکی از بازیگران مهم در بازار سرمایه محسوب می‌شود.

پرتفوی بورسی: شرکت سرمایه‌گذاری سپهر (وسپهر) در بازار سرمایه با پرتفوی بورسی ۲۰,۶۰۶ میلیارد تومانی و ارزش افزوده ۱۹,۸۵۲ میلیارد تومانی حضور دارد. ترکیب این دارایی‌ها شامل شرکت‌های مهمی از جمله توسعه نیشکر و صنایع جانبی، سرمایه‌گذاری خوارزمی، بیمه سرمد و بورس کالای ایران است که نقش کلیدی در ایجاد تنوع و ثبات در ارزش دارایی‌های بورسی شرکت ایفا می‌کنند.

پرتفوی غیر بورسی: دارایی‌های غیر بورسی وسپهر با برآورد ارزش ۴۴,۸۴۱ میلیارد تومان و ارزش افزوده ۳۱,۴۱۴ میلیارد تومان، سهم قابل‌توجهی در ترکیب سرمایه‌گذاری‌های شرکت دارند. این بخش نشان‌دهنده تمرکز وسپهر بر سرمایه‌گذاری‌های خارج از بازار سرمایه و بهره‌گیری از فرصت‌های سودآور در حوزه‌های متنوع اقتصادی است.

تحلیل و ارزیابی

NAV هر سهم وسپهر ۹,۱۷۲ ریال محاسبه شده و نسبت P/NAV روز شرکت ۴۹ درصد است. این نسبت حاکی از آن است که ارزش بازار شرکت با تخفیف قابل‌توجهی نسبت به دارایی‌های آن معامله می‌شود. بررسی دقیق‌تر عملکرد شرکت‌های زیرمجموعه و سیاست‌های کلان اقتصادی، می‌تواند دیدگاه بهتری نسبت به روند ارزش‌گذاری و فرصت‌های سرمایه‌گذاری در وسپهر ارائه دهد.