جمعه ۱۲ تیر ۱۴۰۵
گزارشهای خرداد و بهار ۱۴۰۵، نشان از عملکرد بسیار خوب شرکتها در صنایع فلزی، پالایشی، دارویی و شوینده دارد. رشدهای چشمگیر فروش و ثبت رکوردهای جدید، حاکی از افزایش تقاضا و بهبود شرایط عملیاتی در این صنایع است. با این حال، صنعت خودرو (بهویژه خساپا) همچنان نیازمند توجه و اصلاحات ساختاری است. با توجه به نسبتهای P/E پایین بسیاری از این سهمها، به نظر میرسد بازار سرمایه فرصتهای خوبی را برای سرمایهگذاری فراهم کرده است. سرمایهگذاران باید با تحلیل دقیقتر گزارشات و توجه به روندهای صنعت، تصمیمات خود را اتخاذ کنند.
به گزارش سرمایه فردا، گزارشهای عملکرد خردادماه شرکتهای بورسی، تصویری از رشد بیسابقه در صنایع فلزی، پالایشی و خودرویی را به نمایش گذاشته است. فولاد با رشد ۱۳۰ درصدی فروش و فملی با جهش ۱۸۶ درصدی، در صدر صنایع فلزی قرار گرفتهاند. در صنعت پالایش، شبهرن و شسپا بهترتیب با رشدهای ۲۰۰ و ۲۶۰ درصدی، رکوردهای خیرهکنندهای ثبت کردهاند. خودروسازان نیز با وجود رشد مثبت، همچنان با چالشهایی روبرو هستند. در این گزارش، به بررسی عملکرد برجستهترین شرکتهای بورسی در خردادماه و چشمانداز آینده آنها میپردازیم.
صنایع فلزی و معدنی در خردادماه عملکردی درخشان داشتند. فولاد با فروش ۵۴.۵ همتی، رشد ۱۳۰ درصدی را نسبت به مدت مشابه سال قبل ثبت کرد و در مجموع سهماهه، فروش ۸۱.۶ همتی را محقق کرد. فملی با فروش ۴۱.۹ همتی، رشد خیرهکننده ۱۸۶ درصدی را تجربه کرد و سهماهه به فروش ۱۲۹ همت رسید. هرمز با فروش ۱۰.۵ همتی، رشد ۱۰۴ درصدی داشت و در سهماهه به ۲۳.۱ همت رسید. کچاد نیز با فروش ۱۱.۱ همتی، رکورد ماهانه خود را شکست و رشد ۶۸ درصدی را ثبت کرد. این رشدها، نشان از افزایش تقاضا و بهبود نرخهای فروش در این صنایع دارد.
صنعت پالایش نیز با جهشهای قابلتوجهی همراه بود. شبهرن با فروش ۸.۶ همتی، رشد ۲۰۰ درصدی را نسبت به خرداد سال قبل ثبت کرد و در سهماهه به فروش ۱۷ همت رسید. شسپا با فروش ۷.۲ همتی، رشد خیرهکننده ۲۶۰ درصدی را تجربه کرد و در سهماهه به فروش ۱۷ همت دست یافت. این رشدها، ناشی از افزایش قیمتهای جهانی و بهبود حاشیه سود پالایشی است.
صنعت خودرو نیز عملکرد مثبتی داشت، اما برخی شرکتها همچنان با چالش روبرو هستند. خودرو با فروش ۴۲.۹ همتی در خرداد و ۱۱۳.۶ همتی در سهماهه، رشد ۲۴ درصدی را ثبت کرد. تایرا با فروش ۴.۸ همتی در خرداد و ۱۰.۲ همتی در سهماهه، رشد ۷۹ درصدی داشت. اما خساپا با فروش ۸.۶ همتی در خرداد و ۱۶.۲ همتی در سهماهه، هنوز ۳۰ درصد زیر عملکرد سال قبل قرار دارد. این نشان میدهد که برخی خودروسازان برای بازگشت به سطح سودآوری پیشین، نیاز به اصلاحات ساختاری دارند.
در صنعت شوینده و دارو نیز رکوردهای جدیدی ثبت شد. قرن با فروش ۲.۹ همتی در خرداد، رکورد جدیدی ثبت کرد و چشمانداز سود ۳,۵۰۰ ریالی را پیشبینی میکند. دلقما نیز با سود سهماهه ۵۴۹ ریالی، چشمانداز سود ۱,۴۰۰ تا ۱,۵۰۰ ریالی را برای سال جاری دارد. این عملکردها، نشان از افزایش تقاضا و بهبود شرایط بازار در این صنایع دارد.
کحافظ با فروش ۵۱۸ میلیاردی در خرداد، رکورد پیاپی خود را ثبت کرد و در سهماهه، رشد ۸۵ درصدی را تجربه کرد. کطبس نیز با فروش سهماهه ۳۲۸ میلیاردی، رشد ۵۳ درصدی را به ثبت رساند.
شرکت پالایش نفت اصفهان (شپنا) با ثبت فروش ۱۷۵,۵۶۵ میلیارد تومانی در خردادماه (رشد ۲۵۵ درصدی) و ۴۱۸,۳۶۳ میلیارد تومانی در سهماهه بهار (رشد ۱۵۸ درصدی)، یکی از بینظیرترین عملکردهای تاریخ بورس ایران را به ثبت رساند. این شرکت در یک فصل، بیش از ۲.۵ برابر کل بهار سال قبل خود فروخت. در همین حال، بانکها نیز با رشد چشمگیر درآمدهای کارمزدی و تسهیلاتی، عملکرد درخشانی داشتند. وبصادر با رشد ۷۹.۶ درصدی در سهماهه و وبملت با رشد ۷۳.۱ درصدی، جایگاه خود را در میان بانکهای پرسود بورس تثبیت کردند. در این گزارش، به بررسی عملکرد شپنا، بانکها و سایر شرکتهای شاخص بورسی میپردازیم.
شرکت پالایش نفت اصفهان (شپنا) در خردادماه ۱۴۰۵، فروش ۱۷۵,۵۶۵ میلیارد تومانی را ثبت کرد که نسبت به خرداد سال قبل، رشد ۲۵۵ درصدی را نشان میدهد. در مجموع سهماهه بهار، فروش این شرکت به ۴۱۸,۳۶۳ میلیارد تومان رسید که رشد ۱۵۸ درصدی را نسبت به بهار سال قبل نشان میدهد. شپنا در یک فصل، بیش از ۲.۵ برابر کل بهار سال قبل خود فروخت؛ رکوردی که کمتر شرکتی در تاریخ بورس ایران تجربه کرده است. این رشد بیسابقه، ناشی از افزایش تولید، بهبود نرخهای فروش و مدیریت کارآمد هزینهها است.
وبصادر در خردادماه، درآمد ۱۷,۲۱۰ میلیارد تومانی (رشد ۶۵ درصدی) و در سهماهه بهار، درآمد ۵۴,۴۹۳ میلیارد تومانی (رشد ۷۹.۶ درصدی) ثبت کرد. درآمد تسهیلات با رشد ۵۳ درصدی، موتور اصلی این جهش بوده است. وبصادر بهتدریج جایگاه خود را در بین بانکهای پرسود بورس پیدا میکند. وبملت نیز در خردادماه، درآمد ۳۳,۵۵۵ میلیارد تومانی (رشد ۴۲.۵ درصدی) و در سهماهه بهار، درآمد ۱۱۰,۳۲۰ میلیارد تومانی (رشد ۷۳.۱ درصدی) ثبت کرد. نکته قابلتوجه، رشد ۲۲۸ درصدی درآمد کارمزدی وبملت در یک ماه است که نشان میدهد این بانک از مسیرهای جدیدتر درآمدی (غیر از تسهیلات) نیز بهره میبرد.
افق: سود ۳,۶۵۰ ریالی با هدف رشد ۷۵ درصدی فروش و ۵۰ درصدی سود خالص در سال جاری. این شرکت دارای ۵,۱۰۱ شعبه در ۷۴۸ شهر است. شرانل (ایرانول): سود ۱۰,۰۰۰ ریالی با رکورد تولید ۱۷۵ میلیون لیتر و افزایش نرخ ۳۰ درصدی ابتدای سال. سیدکو: سود ۷,۶۶۰ ریالی با سود تلفیقی ۸.۲ همت، رشد ۵۵ درصدی و حاشیه سود عملیاتی ۵۰ درصد. کخاک: سود ۲,۶۰۰ ریالی با بهرهبرداری از بزرگترین نیروگاه خورشیدی سقفی کشور (۲ مگاوات). حفاری: سود ۲۶۰ ریالی، بزرگترین شرکت غیردولتی حفاری با ۱۶ درصد دکلهای دریایی کشور. فروژ: سود تقسیم نشد و زیان ناشی از قطعی برق، اما چشمانداز سود ۳۷۰ میلیاردی برای امسال. پیزد: مجمع به حد نصاب نرسید.
∆· شپدیس: ۹ ماهه ۶۶ همت فروش با رشد ۷۲ درصدی.
∆· کچاد: ۶ ماهه ۵۰.۵ همت فروش با تکیه کامل بر بازار داخل.
∆· فملی: ۳ ماهه ۱۲۹ همت فروش با رشد ۴۳۲ درصدی صادرات تجمیعی.
∆· شرانل: ۳ ماهه ۱۰.۶ همت فروش با افت ۴۸ درصدی صادرات.
∆· آسیاتک: ۳ ماهه از مرز ۱ همت عبور کرد.
∆· انرژی: ۳ ماهه ۹۸ میلیارد فروش با رشد ۸۵ درصدی.
∆· بانک دی: ۳ ماهه ۷,۱۵۸ میلیارد فروش با رشد ۴۶ درصدی.
گزارشهای بهار ۱۴۰۵ نشان از عملکرد فوقالعاده شپنا، بانکها و بسیاری از شرکتهای بورسی دارد. شپنا با رکورد تاریخی خود، توجهات را به صنعت پالایش جلب کرده است. بانکهای وبصادر و وبملت نیز با رشد چشمگیر درآمدهای کارمزدی و تسهیلاتی، مسیر سودآوری خود را ادامه میدهند. همچنین، گزارشهای شرکتهایی مانند افق، شرانل، سیدکو و کخاک، نشان از پتانسیل رشد بالای آنها دارد. با توجه به این عملکردها و نسبتهای P/E پایین بسیاری از سهمها، به نظر میرسد بازار سرمایه فرصتهای خوبی را برای سرمایهگذاری فراهم کرده است. سرمایهگذاران باید با تحلیل دقیقتر گزارشات و توجه به روندهای صنعت، تصمیمات خود را اتخاذ کنند.
تمام حقوق برای پایگاه خبری سرمایه فردا محفوظ می باشد کپی برداری از مطالب با ذکر منبع بلامانع می باشد.
سرمایه فردا